Саудівська Аравія активізувала пошук альтернативних джерел фінансування та звернулася до найбагатших родин королівства, аби зменшити тиск на державні фінанси й забезпечити реалізацію економічних реформ у межах програми Vision 2030. Про це пише Bloomberg 27 січня із посиланням на джерела.
Заощаджуйте, отримуючи 6 журналів за ціною 4
Купуйте річну передплату на шість журналів Forbes Ukraine за 1 799 грн замість 2 400 грн. Читайте головні історії українського бізнесу, ексклюзивні рейтинги та глибоку аналітику в кожному номері.
Деталі
- Суверенний фонд Public Investment Fund (PIF) із активами майже $1 трлн минулого місяця зібрав приблизно десяток впливових родин на узбережжі Червоного моря, аби оцінити їхню готовність брати участь у майбутніх інвестиційних проєктах.
- За словами співрозмовників видання, під час зустрічі фонд закликав до активнішої співпраці в угодах і партнерствах разом з іншими гравцями приватного сектора.
- Паралельно Міністерство інвестицій та інші державні структури посилили комунікацію із сімейними офісами, що керують активами й місцевим бізнесом. Уряд зацікавлений у тому, аби саудівські родини відігравали більшу роль у партнерствах із глобальними інвесторами та допомагали залучати капітал у країну.
- У PIF від коментарів відмовилися, Міністерство інвестицій на запит не відповіло.
Vision 2030
Saudi Vision 2030 – стратегічна програма Саудівської Аравії, оголошена у квітні 2016 року під керівництвом кронпринца Мухаммеда бін Салмана. Головна мета – відійти від нафтової залежності, диверсифікувати економіку та модернізувати суспільство до 2030 року.
Програма спирається на три основні напрями: створення жвавого суспільства з високою якістю життя, культури, спорту та розваг; побудова процвітаючої економіки з потужним приватним сектором, зростанням не-нафтових доходів, туризмом, технологіями та робочими місцями (особливо для жінок і молоді); формування амбітної нації з ефективним, прозорим урядуванням.
Серед найвідоміших ініціатив – футуристичне місто NEOM, проєкт екотуризму The Red Sea, розважальний комплекс Qiddiya, а також перетворення Ер-Ріяда на глобальний фінансовий та бізнес-центр.
Контекст
Пошук нових джерел фінансування відбувається на тлі зростаючого навантаження на бюджет королівства. Роки високих витрат, помірні нафтові доходи та жорсткіші умови кредитування ускладнили фінансування масштабних проєктів Vision 2030, загальний обсяг якої оцінюють у $2 трлн. Влада вже оголосила про перенесення Азійських зимових ігор 2029 року та скорочення фінансування окремих елементів економічних реформ.
На цьому тлі фокус зміщується на сімейні офіси та родинний бізнес, які разом контролюють активи на сотні мільярдів доларів. За оцінкою голови Національного центру сімейного бізнесу Айта Аль-Мубарака, приблизно 95% приватних компаній у Саудівській Аравії залишаються сімейними. Багато з них лише починають формувати сімейні офіси, систематизуючи управління капіталом і готуючись до передачі активів між поколіннями.
Родини дедалі більше цікавляться диверсифікацією – від гірничодобувної галузі та штучного інтелекту до приватного кредитування, яке лише формується в королівстві на тлі скорочення банківського фінансування.
Напруження у банківському секторі створює можливості для інвесторів із ліквідністю, зокрема для участі у спільних угодах або нових фондах. Серед активних гравців – KKR, Ares Management, а також державна Jadwa Investment, яка залучає до $200 млн у свій флагманський фонд приватного кредиту.
Водночас частина сімей спрямовує більше коштів у власні бізнеси або зберігає резерви, обмежуючи інвестиції назовні. Інтерес також зростає до венчурного капіталу й нерухомості, особливо на тлі відкриття ринку для іноземних девелоперів, яким потрібні локальні партнери.
