После взлома одной из первых криптобирж в мире, японской MtGox, Токио ввело строгие правила, которые впоследствии защитили клиентов представительства FTX в Японии – глобальной мегабиржи, обанкротившейся в начале ноября 2022-го.
Теперь с такой надежной базой защиты Япония хочет обеспечить процветание блокчейн-технологии.
Когда неожиданно обанкротилась криптовалютная биржа FTX, имея балансовую дыру в $8,7 млрд, по всему миру пострадало свыше миллиона ее клиентов.
Материнская компания FTX и более 130 ее аффилированных представительств пять месяцев работали в статусе банкрота. Новая управленческая команда утверждает, что смогла вернуть клиентам $7,3 млрд наличных и считавшихся пропавшими токенов. Впрочем, лишь FTX в Японии смогла вернуть деньги клиентам.
Японское подразделение 21 февраля разрешило всем верифицированным аккаунтам снимать со своих счетов средства. На 25 апреля почти 10 000 индивидуальных и корпоративных клиентов сняли крипты и наличных примерно на 23,4 млрд иен ($175,4 млн), сообщила компания.
Это можно считать победой японских финансовых регуляторов и строгих правил, установленных ради защиты потребителей в «диком» и запутанном мире крипты.
Япония прибегла к жесткой регулировке крипты после двух крупных взломов криптобирж. Теперь, имея стабильную (а для некоторых слишком строгую) базу, страна хочет разработать стратегию для того, чтобы стать лидером в сфере Web3.
США вроде бы более открыты к инновациям в этой области, но недоразумение между контролирующими органами и нехватка правил регулирования создали пробелы в надзоре за индустрией, поэтому тут стратегическое планирование рискованно.
Горький опыт – лучший учитель
Япония, первой запустившая цифровые активы в оборот, поняла важность их регулирования. В 2014-м произошел взлом в то время крупнейшей криптобиржи биткоинов, MtGox. Тогда злоумышленникам удалось завладеть 800 000 биткоинов клиентов.
Четыре года спустя Coincheck, еще одну японскую криптобиржу, ограбили, завладев xem (криптовалюта на базе блокчейна NEM) на $500 млн.
«Драма, которую переживают США из-за краха криптоимперии Сэма Бэнкмана-Фрида, FTX и Багамы, не коснулась Японии», – отмечает Шейла Уоррен, гендиректор Crypto Council for Innovation. Все потому, что Япония переживала похожую ситуацию.
После ограблений MtGox и Coincheck главный финансовый регулятор Японии, Агентство финансовых услуг (АФУ), усилил контроль за криптобиржами, объясняет Ананиа Кумар, заместитель директора по цифровым валютам в GeoEconomics Center при Atlantic Council.
АФУ установило следующие правила:
- Активы клиентов и активы компании должны храниться отдельно, их должен ежегодно проверять аудитор.
- В ходе левериджевого трейдинга инвесторы не могут одалживать сумму, более чем в два раза превышающую их реальные инвестиции. (Многие криптобиржи, среди которых Binance, позволяют превышение в 100 раз.)
- Криптобиржи должны содержать как минимум 95% клиентских фондов в «холодных кошельках» – местах, не имеющих выхода в интернет.
Благодаря таким мерам клиенты дочерней фирмы FTX в Японии смогли вывести свои активы после банкротства материнской компании. Пока неизвестно, когда клиентам других «дочек» FTX удастся вернуть свои деньги и в каком объеме.
Таким образом, Япония стала криптораем, который находится под жестким контролем регуляторов и в котором защищены инвестиции клиентов.
Теперь Токио формирует национальную криптостратегию и помогает союзникам создать собственные правила регулирования криптоиндустрии.
Криптоинициативы японского правительства
6 апреля команда проекта по Web3 Либерально-демократической партии Японии, которая имеет большинство в парламенте и разрабатывает политику относительно крипты, выпустила некоторые рекомендации касательно налоговой реформы, улучшения учетных стандартов и регулирования блокчейн-финансов. В документе есть предложение для правительства начать дискуссию о цифровых активах на саммите «Большой семерки» в Хиросиме.
«Пока Запад сосредоточен на создании адекватных правил для регулирования криптоиндустрии во время так называемой криптозимы, японские регуляторы четко понимают потенциал блокчейна и других сопутствующих технологий. Поэтому создают правила с мыслью о будущем», – написал Масааки Таира, лидер вышеупомянутой команды и член Палаты представителей Японии.
В Японии рассматривают различные способы применения Web3 и механизмов на основе блокчейна, чтобы оживить регион и продвинуть «Крутую Японию». «Крутая Япония» – это национальная стратегия, направленная на продвижение инноваций и культуры страны по всему миру. Ее начали воплощать в жизнь еще в начале 2000-х.
6 апреля команда проекта по Web3 Либерально-демократической партии Японии, которая имеет большинство в парламенте и разрабатывает политику относительно крипты, выпустила некоторые рекомендации касательно налоговой реформы, улучшения учетных стандартов и регулирования блокчейн-финансов. Фото WEB3 PROJECT TEAM
Налоговое бремя для криптостартапов
Япония не так давно проявляет приверженность к предпринимателям, работающим в сфере Web3. Кроме строгого регулирования индустрии, ее держит в железных рукавицах японский Налоговый кодекс. Получить разрешение на новую криптовалюту непросто.
Основав игровую компанию Murasaki на родине, ее основатели Шинносуке Мурата и Шиносуке Сасаки решили через некоторое время перенести бизнес в Нидерланды.
«Почему два японских предпринимателя со значительным опытом основания компаний дома решили перенести свой бизнес на другой конец света? – написал Мурата в октябре. – Потому что нецелесообразно продолжать его вести в Японии».
Корпоративный налог на нереализованную прибыль от криптовалют составляет около 30%, поэтому в Японии чрезвычайно трудно поднимать новый блокчейн-бизнес, отметил Мурата для Forbes.
«Предположим, что вы выпускаете 100 токенов, каждый из которых стоит $1 млн. Даже если вы не выводите заработанную прибыль, в следующем году все равно нужно будет заплатить $30 млн. Почти нет учредителей стартапов, которые могут выпустить свой токен», – объясняет Мурата.
Крупные американские криптобиржи, такие как Kraken и Coinbase, недавно закрыли свои дочерние компании в Японии из-за «рыночных условий». По данным АФУ, в стране зарегистрировано 37 криптобирж.
Вдобавок к высоким налогам АФУ может еще и месяцами рассматривать заявления на регистрацию новых токенов, добавляет Мурата. Результат – японский рынок растет гораздо медленнее и с меньшим уровнем ликвидности, чем в других странах.
«Из-за таких препятствий Япония теряет предпринимателей, которые могут создавать многомиллионные компании», – сетует Мурата.
Рой Хирата, глава японской дочерней нью-йоркской фирмы Ava Labs (разработчик блокчейна Avalanche), соглашается с основателем Murasaki. Узнаваемость бренда Avalanche в Японии растет с потрясающей скоростью, поэтому Ava Labs решила увеличить свое присутствие в стране, открыв дочернюю фирму.
Первым шагом новой фирмы было партнерство с японским медиагигантом GREE для новой блокчейн-игры.
Проекты японских техногигантов
Пока только богатые техногиганты могут позволить себе развивать блокчейн в Японии.
LINE, крупный игрок медиаиндустрии, помогает создавать NF-токены для 26 крупных клиентов, в числе которых SoftBank, корейский поисковик Naver и Visa. Согласно данным компании, более 2 млн кошельков зарегистрировали на ее NFT-платформе DOSI с сентября 2022 года.
NTT Docomo, главный провайдер мобильной связи в Японии, пообещал инвестировать до $4 млрд в инфраструктуру Web3.
Производитель электроники Fujitsui объединил усилия с крупными провайдерами финансовых услуг, среди которых Mitsubishi UFJ Mizuho и Sumitomo Mitsui, чтобы создать Ryugukoku, или «Экономическую зону японской метавселенной».
Цель проекта, о котором объявили в феврале, состоит в разработке общей инфраструктуры метавселенной для крупных организаций.
Нововведение японского финансового регулятора
АФУ планирует снять запрет на внутреннее распространение стейблкоинов уже в этом году. Точная дата и список валют неизвестны, но принять решение собираются в июне.
«Это не значит, что одобрят все иностранные стейблкоины, – сказало агентство Forbes. – Запрет снимут после тщательной проверки, если у стейблкоинов нет проблем с защитой пользователей в других странах».
В конце 2022 года налоговый комитет Либерально-демократической партии Японии одобрил предложение снять с выпускающих собственные токены криптостартапов корпоративный налог на нереализованные прибыли.
Также могут отменить налог и для компаний, имеющих токены других компаний. Одно из условий заключается в том, чтобы токены не участвовали в краткосрочных трейдинговых операциях, и налог будет налагаться лишь тогда, когда активы обмениваются на традиционные валюты.
«Это очень прогрессивно, демонстрирует остальному миру то, как создавать гибкие и дальновидные правила, учитывающие необходимость пространства для инноваций и защиту потребителей криптоиндустрии», – считает Шейла Уоррен, гендиректор Crypto Council for Innovation.
Вы нашли ошибку или неточность?
Оставьте отзыв для редакции. Мы учтем ваши замечания как можно скорее.
